小龙早班车20160615

小龙早班车|欧美股市油价跌，德银瑞信股价新低，人民币跌回2011年初水平，10年期德债收益率史上首负。

•要闻•

1、欧美股市油价跌，德银瑞信股价新低，人民币跌回2011年初水平，10年期德债收益率史上首负。

2、A股冲关MSCI再次失败，离岸人民币、海外A股ETF齐跌。

3、欧央行称如英国退欧，将联手英央行救市；日央行推迟购债为英国退欧留“弹药”。

4、IMF第一副总裁：中国经济中期前景面临不确定性。

5、央企拿地表现突然低调，或集体被约谈收敛抢地王。

•全球市场•

标普500指数收跌3.73点，跌幅0.18%，报2075.32点。道琼斯工业平均指数收跌57.73点，跌幅0.33%，报17674.75点。纳斯达克综合指数收跌4.89点，跌幅0.10%，报4843.55点。

WTI 7月原油期货收跌0.39美元，跌幅0.82%，报48.49美元/桶，连续第四个交易日下跌，至三周收盘新低。布伦特8月原油期货收跌0.52美元，跌幅1.03%，报49.83美元/桶。COMEX 8月黄金期货收涨1.20美元或0.1%，报1288.10美元/盎司，录得连续第五个交易日上涨，并创5月6日以来收盘新高。

富时泛欧绩优300指数收跌1.89%，报1260.14点。德国DAX 30指数收跌1.43%，报9519.20点。法国CAC 40指数收跌2.29%，报4130.33点。英国富时100指数收跌2.01%，报5923.53点。

上证综指收报2842.19点，上涨0.32%，成交额1385.3亿元。深成指收报9895.15点，上涨0.33%，成交额2741.4亿元。创业板收报2058.31点，上涨0.18%，成交额874.5亿元。

•中国•

MSCI宣布延迟将中国A股纳入其新兴市场指数。MSCI称，A股实际权益拥有权问题圆满解决，但还存以下问题：QFII每月资本赎回不超上年净资产20%的额度限制尚存；中国交易所对涉及A股的金融产品预先审批的限制未解决；QFII额度分配、资本流动限制进展、交易所停牌新规仍需时间观察。离岸人民币（CNH）兑美元跌幅扩大逾100点，目前CNH报6.6150元，触及逾四个月新低。美国上市的A股ETF（ASHR）盘后下跌超2%，而此前该ETF在周二收涨1.3%。

在岸汇价日内续跌100点，令其4月以来跌幅达到1.7%。据外媒，避险情绪促在岸购汇盘汹涌，但汇价在6.59附近看见中资行抛售。对于近期风险事件，分析称，英国退欧公投令市场信心恶化，即使A股纳入MSCI，对人民币信心支持也是昙花一现。

周二，中国央行将人民币兑美元中间价定在6.5791元，较昨日上调14点，止住了下跌势头。不过路透根据外汇交易中心公布的中间价测算今日CFETS人民币汇率指数显示。CFSCNYI首次跌破96，为有纪录以来新低。

民间固定资产投资进一步恶化，增速创下了记录新低后，国务院要求规范政府有关行为，防止出台排除、限制竞争的政策措施，逐步清理废除妨碍全国统一市场和公平竞争的规定和做法；保障各类市场主体平等使用生产要素、公平参与市场竞争，激发市场活力。

IMF第一副总裁David Lipton近日表示，得益于政策支持措施，中国的近期增长前景已经增强。然而，信贷快速增长、结构性产能过剩以及日益庞大、不透明、相互关联的金融部门给中期前景带来了不确定性。随着中国的脆弱性上升，用于应对冲击的缓冲也在消耗，这进一步凸现了实施改革的迫切性。

据《澎湃》消息，国资委等监管机构约谈央企开发商，要求收敛在土地市场的追高拿地行为。约谈后，央企拿地表现低调许多。昨日杭州一地块成交溢价率仅37.34%，与多个二线城市上半年100%的平均溢价率相比，出现显著降温。

周二在杭州总部举行的投资者会议上，阿里巴巴表示，预计2017财年公司营收将增长48%，2020财年商品交易总额(GMV)预计则将达到6万亿元——这一规模几乎是本财年预期值3.09万亿元的两倍。马云还表示，当前许多中国生产的假冒商品质量比真品还要好。

•海外•

日本央行昨日出乎市场意料取消公开市场购债。因投资者因英国公投风险抢购日债，日本5年、10年、20年、30年和40年国债收益率均创新低，日经新闻称，日本央行可能被迫为英国公投引发市场动荡而保存购债“弹药”。

美国5月零售销售环比0.5%，好于预期的0.3%，前值1.3%。美国消费稳步增长将有助于美国经济从今年初的疲软状态中加速增长，同时也支撑了美联储官员的预测：美国经济放缓可能是暂时的。经济学家称，鉴于工作岗位在增加，薪资正在增长，消费者支出也在增加，总体趋势仍是积极的。

据彭博调查，若再发生类似奥兰多枪击案的事件，对特朗普当总统更有信心的受访美国民众占45%，倾向希拉里的占41%。如果没有以类似奥兰多枪击为前提，只考虑调查当天选谁当总统，希拉里的支持率比特朗普高12个百分点。

英国退欧公投临近，恐慌指数冲上四个月新高，市场避险情绪高涨，英镑/日元跌幅逾1%，欧股开盘跌逾1%，英国、德国国债收益率创历史新低。德国10年期国债收益率首次跌破零；美国10年期国债收益率创2月份来新低。

随着欧洲银行业身陷困境，银行股全面下跌。周二，德意志银行和瑞士信贷跌至纪录低点。自2015年以来，欧洲主要商业银行股价全线下挫，今年以来跌幅加大跌势有所加速。

路透援引消息人士称，如果英国投票退欧，欧央行将宣布和英国央行联手救市，救市策略将包括开放和英国央行的互换额度，允许欧洲银行使用这两种货币无限制融资。声明将表态“无论如何也要维持充分的市场流动性”，意在提振投资者信心，控制市场恐慌。

英国国内退欧派占上风渐成趋势。过去24小时内已有TNS等五项民调结果均显示，支持退出欧盟的受访者占比超过留欧支持者。博彩公司Landbrokes实时追踪的押注指标显示，英国退欧的可能性升至有记录以来最高的43%。

在参观德国宝马集团在沈阳的生产厂之后，默克尔称，对德国来说，合作是有益的。但也看到竞争逐步加剧。中国希望出口更多高附加值产品正令其成为国际市场上更有力的竞争者，但这也加剧了欧洲对中国贸易和投资的忧虑。默克尔此行曾就中国获得市场经济地位的问题展现出友善姿态。

•大宗商品及新兴市场•

国际能源署上调2016年原油需求预期，同时下调原油过剩预期从上半年150万桶/天至目前的80万桶/天。料市场年底或2017年实现供需平衡，不过大量库存将阻止油价大幅上涨。另外，因能源需求走高，沙特原油产量6月或出现上升。