(原标题:中州期货:短期市场震荡 市场中长期震荡偏空)
周二,豆粕继续窄幅整理,已连续走出两个十字星,其中豆粕1709收盘报收于2824元/吨,较前一交易日上涨14元/吨,涨幅0.50%,持仓减少31202手至148.3万手,成交减少86576手至81.9万手。
今日豆粕看涨期权总成交量23802手,其中1709合约看涨期权总成交量14804手,占比62.20%,1801合约看涨期权总成交量7726手,占比32.46%;豆粕看跌期权总成交量14780手,其中1709合约看跌期权总成交量7492手,占比50.69%,1801合约看跌期权总成交量6172手,占比41.76%。需注意主力合约已出现从09转到01.09豆粕期权成交量PCR突降至0.51,市场短期情绪转为看涨。持仓量PCR至0.85,中长线市场震荡偏空。
受成交清淡影响,今日平值期权的隐含波动率下滑近1%。今日波动率曲线平缓,其中虚值看跌期权较平值差距由负转正,实值看跌期权较平值差距缩小,从波动率曲线角度,市场短期震荡偏空。
今日豆粕现货主流报价上涨10-30元/吨,仅中西部地区城市出现下跌10元/吨,受气候影响,美豆优良率继续下降1%。
建议交易策略:成交量PCR与波动率曲线的判断相左,表明市场短期多空纠缠,行情偏于震荡,已构建的铁蝴蝶继续持有,没有仓位的暂时观望。
(责任编辑:DF064)